BlackRock
 | |
 Genel Merkezi Midtown Manhattan, New York'ta | |
| Tip | Kamu |
|---|---|
Olarak işlem gördü |
|
| ISIN | US450614482 |
| Endüstri | Yatırım yönetimi |
| Kuruldu | 1988; 35 yıl önce |
| Kurucular |
|
| Genel Merkez | New York City, New York, ABD |
Hizmet verilen bölge | Dünya çapında |
Kilit kişiler |
|
| Ürünler |
|
| Gelir |  19,17 milyar ABD Doları (2021) |
Faaliyet geliri | 7,25 milyar ABD Doları (2021) |
Net gelir | 5,90 milyar ABD Doları (2021) |
| AUM | 10,01 trilyon ABD Doları (2021) |
| Toplam varlıklar |  152,65 milyar ABD Doları (2021) |
| Toplam özkaynak | 37,69 milyar ABD Doları (2021) |
Çalışan sayısı | 18.400 (Aralık 2021) |
| Bağlı Ortaklıklar | Liste
|
| Web sitesi | blackrock.com |
| Dipnotlar / referanslar | |
BlackRock, Inc. merkezi New York'ta bulunan çok uluslu bir Amerikan yatırım yönetimi şirketidir. 1988 yılında, başlangıçta risk yönetimi ve sabit gelirli kurumsal varlık yöneticisi olarak kurulan BlackRock, Ocak 2022 itibarıyla 10 trilyon ABD doları tutarındaki varlık yönetimiyle dünyanın en büyük varlık yöneticisidir. BlackRock, 30 ülkedeki 70 ofisi ve 100 ülkedeki müşterileriyle küresel olarak faaliyet göstermektedir. ⓘ
BlackRock kendisini çevresel, sosyal ve kurumsal yönetişim (ESG) alanlarında sektör lideri olarak konumlandırmaya çalışmıştır. Şirket, iklim değişikliğinin kötüleşmesi, COVID-19 salgını sırasında Federal Rezerv Sistemi ile yakın bağları, rekabete aykırı davranışları ve Çin'deki benzeri görülmemiş yatırımları nedeniyle eleştirilere maruz kalmıştır. ⓘ
|
| |
| Kuruluş | 1988 |
|---|---|
| Kurucu | Laurence D. Fink |
| Genel merkezi | |
| Kilit kişiler | Laurence D. Fink |
| Öz kaynak | 1.357 Milyar Dolar |
| Çalışan sayısı | 18,400 (2021) |
| Website | blackrock.com |
Hisseler, büyük sermaye grupları PNC Financial Services ve Merrill Lynch'in de % 80 hisselerinin bulunduğu kısa adıyla NYSE olarak bilinen New York Stock Exchange'da kayıtlıdır. ⓘ
Tarihçe
1988–1997
BlackRock 1988 yılında Larry Fink, Robert S. Kapito, Susan Wagner, Barbara Novick, Ben Golub, Hugh Frater, Ralph Schlosstein ve Keith Anderson tarafından kurumsal müşterilere risk yönetimi perspektifinden varlık yönetimi hizmetleri sunmak amacıyla kurulmuştur. Fink, Kapito, Golub ve Novick, Fink ve ekibinin Amerika Birleşik Devletleri'nde ipoteğe dayalı menkul kıymetler piyasasında öncü olduğu First Boston'da birlikte çalışmışlardı. Fink'in görev süresi boyunca First Boston'ın başkanı olarak 100 milyon dolar kaybetmişti. Bu deneyim, kendisinin ve diğerlerinin mükemmel risk yönetimi ve güvene dayalı uygulamalar olarak gördükleri şeyleri geliştirmek için motivasyon kaynağı oldu. Başlangıçta Fink, Fink'in risk yönetimine adanmış bir firma vizyonuna inanan Blackstone Group'tan Pete Peterson'dan finansman (ilk işletme sermayesi için) istedi. Peterson buna Blackstone Financial Management adını verdi. Blackstone, tahvil işindeki yüzde 50 hissesi karşılığında Fink ve ekibine başlangıçta 5 milyon dolarlık bir kredi limiti verdi. Birkaç ay içinde iş kârlı hale geldi ve 1989'da grubun varlıkları dört kat artarak 2,7 milyar dolara ulaştı. Blackstone'un sahip olduğu hisse oranı da Fink'in personeline kıyasla %40'a düştü. ⓘ
1992 yılına gelindiğinde Blackstone şirketin yaklaşık %35'ine denk gelen bir hisseye sahipti ve Stephen A. Schwarzman ile Fink hisseleri halka satmayı düşünüyordu. Firma 1992 yılında BlackRock adını aldı ve o yılın sonunda BlackRock 17 milyar dolarlık varlığı yönetiyordu. 1994 yılı sonunda BlackRock 53 milyar dolar yönetiyordu. 1994 yılında Schwarzman ve Fink, tazminat ve öz sermaye yöntemleri konusunda bir iç anlaşmazlık yaşadı. Fink, Blackstone'un hissesini daha da düşürmek istemeyen Schwarzman'ın aksine, bankalardan yetenekleri çekmek için yeni işe alınanlarla öz sermayeyi paylaşmak istedi. Yollarını ayırma konusunda anlaştılar ve Schwarzman daha sonra "kahramanca bir hata" olarak nitelendireceği bir kararla BlackRock'ı sattı. Haziran 1994'te Blackstone, 23 milyar dolarlık varlığa sahip bir ipotekli menkul kıymetler birimini 240 milyon dolara PNC Bank Corp'a sattı. Birim ipotek ve diğer sabit gelirli varlıkların alım satımını yapıyordu ve satış sürecinde Blackstone Financial Management olan adını BlackRock Financial Management olarak değiştirdi. Schwarzman Blackstone'da kalmaya devam ederken, Fink BlackRock Inc. şirketinin başkanı ve CEO'su oldu. ⓘ
1999–2009
BlackRock 1999 yılında New York Borsası'nda hisse başına 14 dolardan halka açıldı. 1999 yılı sonunda BlackRock 165 milyar dolarlık varlığı yönetiyordu. BlackRock hem organik olarak hem de satın alma yoluyla büyüdü. Ağustos 2004'te BlackRock ilk büyük satın almasını gerçekleştirdi ve State Street Research & Management'ın holding şirketi SSRM Holdings, Inc. şirketini MetLife'tan 325 milyon dolar nakit ve 50 milyon dolar hisse senedi karşılığında satın aldı. Bu satın alma BlackRock'ın yönetim altındaki varlıklarını 314 milyar dolardan 325 milyar dolara yükseltti. Anlaşma, 2005 yılında State Street Research & Management yatırım fonu işletmesini de içeriyordu. BlackRock 2006 yılında Merrill Lynch Investment Managers (MLIM) ile birleşerek PNC'nin sahipliğini yarıya indirdi ve Merrill Lynch'e şirkette %49,5'lik bir hisse verdi. Ekim 2007'de BlackRock, Quellos Capital Management'ın fon fonu işini satın aldı. ⓘ
ABD hükümeti, 2008 yılındaki mali çöküşün etkilerini gidermeye yardımcı olması için BlackRock ile sözleşme yaptı. Vanity Fair'e göre, Washington ve Wall Street'teki finans çevreleri BlackRock'ın bu iş için en iyi seçim olduğuna inanıyordu. Federal Rezerv, BlackRock'ın Bear Stearns ve American International Group'un 130 milyar dolarlık borç anlaşmasını denetlemesine izin verdi. ⓘ
2009 yılında BlackRock ilk kez dünya çapında 1 numaralı varlık yöneticisi oldu. Nisan 2009'da BlackRock, R3 Capital Management, LLC'yi satın aldı ve 1,5 milyar dolarlık fonun kontrolünü ele geçirdi. 12 Haziran 2009 tarihinde Barclays, borsa yatırım fonu iShares'i de içeren Global Investors birimini (BGI) 13,5 milyar ABD Doları karşılığında BlackRock'a sattı. Anlaşma sayesinde Barclays, BlackRock'ta %20'ye yakın bir hisseye sahip oldu. ⓘ
2010–2019
2010 yılında Evercore Partners CEO'su ve BlackRock kurucularından Ralph Schlosstein, BlackRock'ı "dünyanın en etkili finans kuruluşu" olarak nitelendirmiştir. 1 Nisan 2011'de Sanofi'nin Genzyme'i satın alması nedeniyle BlackRock, S&P 500 endeksindeki yerini aldı. ⓘ
Fortune, 2013 yılında BlackRock'ı dünyanın En Beğenilen 50 Şirketi listesinde gösterdi. 2014 yılında The Economist, BlackRock'ın yönetimindeki 4 trilyon doların onu "dünyanın en büyük varlık yöneticisi" yaptığını ve 3 trilyon dolarla dünyanın en büyük bankası olan Çin Sanayi ve Ticaret Bankası'ndan daha büyük olduğunu söyledi. Aynı yılın Mayıs ayında BlackRock Snapdeal'e yatırım yaptı. ⓘ
Aralık 2014'te Londra'daki bir BlackRock genel müdürü, tren ücretlerinden kaçtığı için kovuşturmadan kaçınmak amacıyla 43.000 Sterlin ödediği için "uygunluk ve uygunluk" testini geçemediği için İngiliz Finansal Davranış Otoritesi tarafından yasaklandı. BlackRock'tan yapılan açıklamada, "Jonathan Burrows bu yılın başlarında BlackRock'tan ayrıldı. FCA'ya itiraf ettiği şeyler bizim değerlerimize ve ilkelerimize tamamen aykırıdır." ⓘ
2014 yılı sonunda, Sovereign Wealth Fund Institute, Blackrock'un yönetimindeki varlıkların %65'inin kurumsal yatırımcılardan oluştuğunu bildirdi. ⓘ
30 Haziran 2015 itibariyle BlackRock'ın yönetimi altında 4.721 trilyon ABD doları tutarında varlık bulunuyordu. 26 Ağustos 2015'te BlackRock, 600 milyon dolar yönetim altındaki varlığa sahip bir dijital varlık yönetimi sağlayıcısı olan FutureAdvisor'ı satın almak için kesin bir anlaşma imzaladı. Anlaşma kapsamında FutureAdvisor, BlackRock Solutions (BRS) bünyesinde bir işletme olarak faaliyet gösterecektir. BlackRock, Kasım 2015'te BlackRock Global Ascent hedge fonunu zarar ettikten sonra kapatacağını duyurdu. Global Ascent fonu, BlackRock'ın "daha çok yatırım fonları ve borsa yatırım fonlarıyla tanındığı" için tek özel küresel makro fonuydu. BlackRock o dönemde 51 milyar dolarlık hedge fonu yönetiyordu ve bunun 20 milyar doları hedge fon fonlarında bulunuyordu. ⓘ
Mart 2017'de Financial Times, BlackRock'ın Mark Wiseman liderliğindeki altı aylık bir incelemenin ardından, 8 milyar dolarlık aktif olarak yönetilen fon işinde yeniden yapılanma başlattığını, bunun sonucunda yedi portföy yöneticisinin ayrıldığını ve ikinci çeyrekte 25 milyon dolarlık bir ücret alındığını ve bazı fonların kantitatif yatırım stratejileriyle değiştirildiğini duyurdu. Mayıs 2017'de BlackRock, hem CRH plc hem de Bank of Ireland'daki hisselerini artırdı. Nisan 2017 itibariyle, iShares işi BlackRock'ın yönetim altındaki toplam varlıklarının 1,41 milyon dolarını veya yüzde 26'sını ve BlackRock'ın temel ücret gelirinin yüzde 37'sini oluşturdu. Nisan 2017'de BlackRock, anakara Çin hisselerinin ilk kez MSCI'nın küresel endeksine dahil edilmesini destekledi. ⓘ
Ekim ve Aralık 2018 arasında BlackRock'ın varlıkları 468 milyar ABD doları azalarak 6 milyon ABD dolarının altına düştü. Bu, Eylül 2011'den bu yana çeyrekler arasındaki en büyük düşüş oldu. ⓘ
2019 yılı itibariyle BlackRock, Deutsche Bank'ın %4,81'ini elinde bulundurarak en büyük hissedarı konumundadır. Bu yatırımın geçmişi en az 2016 yılına kadar uzanıyor. ⓘ
Mayıs 2019'da BlackRock, holdinglerinin çevresel etkileri nedeniyle eleştiri aldı. Total hariç tüm petrol "süper büyüklerinin" ilk üç hissedarı arasında sayılıyor ve en büyük 10 kömür üreticisinden 7'sinin ilk 10 hissedarı arasında yer alıyor. ⓘ
2020'den beri
2020 yıllık açık mektubunda Fink, çevresel sürdürülebilirliği BlackRock'ın gelecekteki yatırım kararları için temel bir hedef olarak açıkladı. BlackRock, kömür yatırımlarında 500 milyon ABD doları tutarında satış yapmayı planladığını açıkladı. ⓘ
Mart 2020'de Federal Rezerv, koronavirüs pandemisine yanıt olarak iki kurumsal tahvil alım programını, 500 milyar dolarlık Birincil Piyasa Kurumsal Kredi Kolaylığı (PMCCF) ve İkincil Piyasa Kurumsal Kredi Kolaylığı (SMCCF) ile Federal Rezerv Sistemi tarafından Government National Mortgage Association, Federal National Mortgage Association veya Federal Home Loan Mortgage Corporation tarafından garanti edilen ticari ipoteğe dayalı menkul kıymetlerin (CMBS) satın alınmasını yönetmesi için BlackRock'ı seçti. ⓘ
Ağustos 2020'de BlackRock, Çin Menkul Kıymetler Düzenleme Komisyonu'ndan ülkede bir yatırım fonu işletmesi kurmak için onay aldı. Bu, BlackRock'ı Çin hükümetinden ülkede faaliyete başlamak için onay alan ilk küresel varlık yöneticisi yaptı. ⓘ
Ocak 2020'de PNC, BlackRock'taki hisselerini sattı. ⓘ
2021 itibariyle BlackRock, HSBC Holdings plc'nin %7,50'sine sahiptir ve Ping An Insurance'tan sonra en büyük ikinci hissedar konumundadır. ⓘ
Sahiplik ve şeffaflık
BlackRock, müşterilerinin (örneğin iShares ETF birimlerinin sahipleri) fonlarını, bazıları birbiriyle rekabet halinde olan çok sayıda halka açık şirkete yatırmaktadır. BlackRock'ın fonlarının büyüklüğü nedeniyle şirket, teknoloji şirketleri Apple (BlackRock %6,34'üne sahip olarak listelenmiştir) ve Microsoft (%6,77) ile finansal hizmetler şirketleri Wells Fargo (%4,30) ve JPMorgan Chase (%4,41) gibi bu şirketlerin en büyük hissedarları arasında sıklıkla yer almaktadır. BlackRock, bu hisselerin nihai olarak BlackRock'ın kendisine değil, şirketin müşterilerine ait olduğunu belirtiyor - birçok bağımsız akademisyen tarafından paylaşılan bir görüş - ancak çoğu durumda müşteri girdisi olmadan bu müşteriler adına hissedar oylarını kullanabileceğini kabul ediyor. ⓘ
Mülkiyetin bu şekilde yoğunlaşması yine de olası rekabete aykırı davranışlara ilişkin endişeleri artırmıştır. 2014 yılında yapılan "Ortak Mülkiyetin Rekabete Aykırı Etkileri" başlıklı bir çalışma, bu tür ortak mülkiyetin havayolu bilet fiyatları üzerindeki etkilerini analiz etmiştir. Çalışmada, "Belirli bir güzergahta rekabet eden havayolları aynı yatırımcı grubuna ait olduğunda fiyatlar yükselmekte ve miktar düşmektedir" sonucuna varılmıştır. Yazarlar, bu fiyat artışının ortak sahipler arasında bilinçli bir gizli anlaşma olduğu anlamına gelmediğini, ancak belki de bu firmaların artık kendi aralarında "rekabet edemeyecek kadar tembel" olduklarını belirtiyor. ⓘ
BlackRock, BlackRock'ta hisse sahibi olan birçok kurumsal yatırımcının hissedarıdır. Bu sahiplik zinciri, örneğin Birleşik Krallık'ta tespit edilen döngüsel sahiplik yapılarına benzemektedir. ⓘ
Finans
2021 yılı itibariyle BlackRock, gelirlerine göre Amerika Birleşik Devletleri'nin en büyük şirketlerinin yer aldığı Fortune 500 listesinde 192. sırada yer almaktadır. ⓘ
2020 yılında, kâr amacı gütmeyen Amerikan Ekonomik Özgürlükler Projesi, "'Üç Büyük' varlık yönetimi firmasının -BlackRock, Vanguard ve State Street- 15 trilyon doların üzerinde birleşik küresel varlığı yönettiğini ve bu miktarın ABD gayri safi yurtiçi hasılasının dörtte üçünden fazlasına denk geldiğini" vurgulayan bir rapor yayınladı. Raporda yapısal reformlar ve mali piyasaların daha iyi düzenlenmesi çağrısında bulunulmuştur. ⓘ
| Yıl | Gelir (milyon ABD Doları) |
Net gelir (milyon ABD Doları) |
Toplam varlıklar (milyon ABD Doları) |
AUM (milyon ABD Doları) |
Fiyat başına Hisse (ABD Doları) |
Çalışanlar ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2005 | 1,191 | 234 | 1,848 | 62.85 | 2,151 | |
| 2006 | 2,098 | 323 | 20,469 | 103.75 | 5,113 | |
| 2007 | 4,845 | 993 | 22,561 | 128.69 | 5,952 | |
| 2008 | 5,064 | 784 | 19,924 | 144.07 | 5,341 | |
| 2009 | 4,700 | 875 | 178,124 | 136.79 | 8,629 | |
| 2010 | 8,612 | 2,063 | 178,459 | 3,561,000 | 145.85 | 9,127 |
| 2011 | 9,081 | 2,337 | 179,896 | 3,513,000 | 148.27 | 10,100 |
| 2012 | 9,337 | 2,458 | 200,451 | 3,792,000 | 158.53 | 10,500 |
| 2013 | 10,180 | 2,932 | 219,873 | 4,325,000 | 238.52 | 11,400 |
| 2014 | 11,081 | 3,294 | 239,792 | 4,651,895 | 289.80 | 12,200 |
| 2015 | 11,401 | 3,345 | 225,261 | 4,645,412 | 322.68 | 13,000 |
| 2016 | 12,261 | 3,168 | 220,177 | 5,147,852 | 334.16 | 13,000 |
| 2017 | 13,600 | 4,952 | 220,217 | 6,288,195 | 414.60 | 13,900 |
| 2018 | 14,198 | 4,305 | 159,573 | 5,975,818 | 492.98 | 14,900 |
| 2019 | 14,539 | 4,476 | 168,622 | 7,430,000 | 448.22 | 16,200 |
| 2020 | 16,205 | 4,932 | 176,982 | 8,677,000 | 558.56 | 16,500 |
| 2021 | 19,169 | 5,901 | 152,648 | 10,010,143 | — | 18,400 |
Birleşmeler ve satın almalar
| Sayı | Satın alma tarihi | Şirket | Ülke | Fiyat (USD) | Olarak kullanılır veya entegre edilir | Referanslar. ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 10 Şubat 2006 | Merrill Lynch Yatırım Yönetimi |  Birleşik Devletler
|
$9.3B | Perakende ve uluslararası varlık | |
| 2 | 12 Ocak 2009 | Barclays Küresel Yatırımcı | Birleşik Devletler
|
$13.5B | ETF | |
| 3 | 15 Ocak 2010 | Helix Finansal Grup LLC | Birleşik Devletler
|
- | CRE | |
| 4 | 25 Ağustos 2015 | FutureAdvisor | Birleşik Devletler
|
$150M | Robo-danışmanlık | |
| 5 | 9 Haziran 2017 | Cachematrix | Birleşik Devletler
|
- | Likidite yönetimi | |
| 6 | 8 Ocak 2018 | Tennenbaum Sermaye Ortakları | Birleşik Devletler
|
- | Özel kredi | |
| 7 | 24 Eylül 2018 | Citibanamex'in Varlık Yönetimi İşi |  Meksika
|
$350M | Sabit getirili, hisse senedi ve çoklu varlık fonları | |
| 8 | 5 Ekim 2019 | eFront Alternatif Yatırım Çözümleri | Birleşik Devletler
|
$1.3B | Alternatif yatırım yönetimi çözümleri |
BlackRock Çözümleri
2000 yılında BlackRock, BlackRock, Inc. şirketinin analitik ve risk yönetimi bölümü olan BlackRock Solutions'ı kurmuştur. Bu bölüm, Aladdin Sistemi (kurumsal yatırım sistemi), Yeşil Paket (Risk Raporlama Hizmeti) PAG (portföy analitiği) ve AnSer'den (interaktif analitik) oluşmuştur. BlackRock Solutions (BRS), BlackRock içinde iki role hizmet etmektedir. Birincisi, BlackRock Solutions, portföy yönetimi ekipleri, risk ve kantitatif analiz, iş operasyonları ve firmanın yatırım sürecine dokunan diğer tüm bölümleriyle birlikte çalışan BlackRock'ın kurum içi yatırım analitiği ve "süreç mühendisliği" departmanıdır. İkinci olarak, BlackRock Solutions (BRS) ve üç ana bölüm kurumsal müşterilere sunulan hizmetlerdir. Platformun 2013 yılı itibariyle yaklaşık 2.000 çalışanı bulunmaktadır. ⓘ
BlackRock, risk yönetiminin ayrı olmadığını iddia ederek kendisini diğer varlık yöneticilerinden ayırmaktadır. Risk yönetimi, firmanın tüm platformunun temeli ve köşe taşıdır. Aladdin, BlackRock'ın kendi portföyünün yanı sıra rakiplerinin, bankaların, emeklilik fonlarının ve sigortacıların portföyleri de dahil olmak üzere 30.000 yatırım portföyünü takip etmektedir. The Economist'e göre, Aralık 2013 itibariyle, platform dünyadaki 225 trilyon dolarlık finansal varlıkların neredeyse yüzde 7'sini izliyor. ⓘ
BlackRock Solutions, Mayıs 2009'da ABD Hazine Bakanlığı tarafından Bear Stearns, AIG, Inc., Freddie Mac, Morgan Stanley ve 2008 finansal krizinden etkilenen diğer finans şirketlerinin sahip olduğu toksik ipotek varlıklarını yönetmek (yani analiz etmek, çözmek ve fiyatlandırmak) için görevlendirilmiştir. ⓘ
Çevresel, sosyal ve kurumsal yönetim yatırımcılığı
2017 yılında BlackRock, sürdürülebilir yatırım ve çevresel, sosyal ve kurumsal yönetim (ESG) alanındaki varlığını hem ABD hem de Avrupa'da yeni personel ve ürünlerle genişleterek finans sektörünün bu konudaki gelişimine öncülük etmeyi amaçlamıştır. ⓘ
BlackRock, 2017 yılında ExxonMobil'in iklim değişikliği konusunda harekete geçmesi için başarılı bir hissedar kararını destekleyen Karbon Saydamlık Projesi gibi aktivist yatırımcılar veya yatırımcı ağları ile birlikte CEO'lara resmi mektuplar ve hissedar oylamaları yoluyla çevre ve çeşitlilik konularına dikkat çekmek için ağırlığını kullanmaya başladı. 2018'de Russell 1000 şirketlerinden, yönetim kurullarında ikiden az kadın varsa cinsiyet çeşitliliğini artırmalarını istedi. ⓘ
Ateşli silah üreticileri ve distribütörleriyle yapılan görüşmelerin ardından BlackRock, 5 Nisan 2018'de silah üreticileri ve büyük silah perakendecileri Walmart, Dick's Sporting Goods, Kroger, Sturm Ruger, American Outdoor Brands Corporation ve Vista Outdoor'un hisse senetlerini hariç tutan iki yeni borsa yatırım fonunu (ETF) tanıttı ve "ateşli silah şirketlerini portföylerinden çıkarmak isteyen müşterilere daha fazla seçenek sunmak için" hisse senetlerini mevcut yedi ESG fonundan çıkardı. ⓘ
Ağustos 2021'de, şirketin sürdürülebilir yatırımlardan sorumlu ilk küresel baş yatırım sorumlusu olarak görev yapan eski bir BlackRock yöneticisi, firmanın ESG yatırımlarının "kamu yararına zarar veren tehlikeli bir plasebo" olduğunu düşündüğünü söyledi. Eski yönetici, finans kuruluşlarının ESG yatırımlarına katılmaya motive olduklarını çünkü ESG ürünlerinin daha yüksek ücretlere sahip olduğunu ve bunun da şirket kârlarını artırdığını söyledi. ⓘ
Ekim 2021'de Wall Street Journal yayın kurulu, BlackRock'ın ABD Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu'nu özel şirketlerin iklim üzerindeki etkilerini, yönetim kurullarının çeşitliliğini ve diğer ölçütleri kamuya açıklamalarını gerektiren kuralları kabul etmeye zorladığını yazdı. Yayın kurulu şu görüşlere yer verdi: "Önemli dava ve itibar riskleri de taşıyan ESG zorunlulukları, birçok şirketin kamu piyasalarından uzak durmasına neden olacaktır. Bu durum borsalara ve varlık yöneticilerine ama en çok da perakende yatırımcılara zarar verecektir." ⓘ
Ocak 2022'de BlackRock'ın kurucusu ve CEO'su Larry Fink şirketin Ç.S.G. yatırımlarına odaklanmasını savunarak "varlık yöneticisinin ağırlığını ve nüfuzunu politik olarak doğru veya ilerici bir gündemi desteklemek için kullandığı suçlamalarına" karşı çıktı. Fink, ASG uygulamasının "uyanıklık olmadığını" söyledi. The New York Times'a göre BlackRock'ın E.S.G.'ye verdiği önem, "iş dünyası karşıtı çıkarlara boyun eğdiği" ya da "sadece pazarlama yaptığı" yönünde eleştirilere neden oldu. CNBC'ye göre, bazı muhafazakar gruplar ve milletvekilleri BlackRock'ı, şirketin Çinli şirketlere para aktarmasını gizlemek için "uyanıklık yapmakla" suçladı. Bu arada, çevreci aktivistler ve gruplar, fosil yakıt şirketlerinden ve iklim değişikliğine katkıda bulunan diğer büyük şirketlerden elden çıkarma yapmadığı için şirkete saldırdı. ⓘ
Küresel ısınma
Aralık 2018 itibariyle BlackRock, 56 kömürlü termik santral geliştiricisi arasında 11 milyar dolar değerinde hisseye sahip olarak kömürlü termik santral geliştiricilerinde dünyanın en büyük yatırımcısı konumundaydı. ve BlackRock, toplam rezervleri 9,5 gigaton CO2 emisyonuna veya 2017'deki toplam enerjiyle ilgili emisyonların yüzde 30'una denk gelen diğer tüm yatırımcılardan daha fazla petrol, gaz ve termal kömür rezervine sahipti. Sierra Club ve Amazon Watch gibi çevre grupları, Eylül 2018'de "BlackRock'ın Büyük Sorunu" adlı bir kampanya başlatarak, BlackRock'ın kısmen fosil yakıt şirketlerinden ayrılmayı reddetmesi nedeniyle "gezegendeki iklim yıkımının en büyük itici gücü" olduğunu iddia etti. 10 Ocak 2020'de bir grup iklim aktivisti BlackRock Fransa'nın Paris'teki ofislerine girerek duvarları ve yerleri şirketin mevcut iklim ve sosyal krizlerdeki sorumluluğuna ilişkin uyarılar ve suçlamalarla boyadı. ⓘ
14 Ocak 2020'de BlackRock CEO'su Larry Fink, çevresel sürdürülebilirliğin yatırım kararları için kilit bir hedef olacağını söyledi. BlackRock, kömürle ilgili 500 milyon dolar değerinde varlık satacağını ve fosil yakıt stoklarından kaçınacak fonlar oluşturacağını duyurdu; bu iki hamle şirketin yatırım politikasını büyük ölçüde değiştirecekti. Çevreci Bill McKibben bunu "aktivistler için nihai olmasa da büyük bir kazanım" olarak nitelendirdi. Bununla birlikte, Morningstar Proxy Data'ya göre BlackRock'ın iklim riskinin açıklanmasını talep eden hissedar kararlarına verdiği destek 2019'da %25 iken 2020'de %14'e düştü. ⓘ
AB bankacılık kuralları
Avrupa Ombudsmanı Mayıs 2020'de, Avrupa Komisyonu'nun çevresel, sosyal ve yönetişim risk ve hedeflerinin AB bankacılık kurallarına ('ihtiyati çerçeve') entegre edilmesine ilişkin bir çalışma yürütmek üzere BlackRock Investment Management ile sözleşme imzalama kararına ilişkin komisyon dosyasını incelemek üzere bir soruşturma açtı. Avrupa Parlamentosu üyeleri, halihazırda sektördeki yatırımları göz önüne alındığında dünyanın en büyük varlık yöneticisinin tarafsızlığını sorguladı. ⓘ
Batı Virginia
Batı Virginia Eyalet Saymanı Riley Moore, Haziran 2022'de yaptığı açıklamada, BlackRock ve diğer beş finans kuruluşunun fosil yakıt endüstrisine karşı savunuculukları nedeniyle artık Batı Virginia eyaletiyle iş yapmalarına izin verilmeyeceğini söyledi. Moore şunları söyledi: "Enerji talebinin hızla arttığı ve tüketicilerin nesillerdir süregelen yüksek enflasyonun yükünü taşıdığı bir dönemde, finans kuruluşlarının sırf kendi radikal sosyal ve siyasi gündemlerine uymuyorlar diye bu yasal ve karlı sektörlere sermaye ve finansman sağlamayı kesmeleri kesinlikle mantıklı değil." ⓘ
Çin'deki Yatırımlar
Ağustos 2021'de BlackRock, 111.000 Çinli yatırımcıdan bir milyar doların üzerinde para topladıktan sonra Çin'deki ilk yatırım fonunu kurdu. BlackRock, Çin hükümeti tarafından Çin'in yatırım fonu sektöründe tamamen kendisine ait bir işletme işletmesine izin verilen ilk yabancı sermayeli şirket oldu. The Wall Street Journal'da yazan George Soros, BlackRock'ın Çin'deki girişimini "ABD'nin ve diğer demokrasilerin ulusal güvenlik çıkarlarına zarar verecek" "trajik bir hata" olarak nitelendirdi. ⓘ
Ekim 2021'de, kâr amacı gütmeyen Consumers' Research grubu, BlackRock'ın Çin hükümetiyle ilişkisini eleştiren bir reklam kampanyası başlattı. ⓘ
Aralık 2021'de BlackRock'ın, Sincan'daki Uygurlara yönelik insan hakları ihlalleri nedeniyle ABD hükümeti tarafından kara listeye alınan iki şirketin yatırımcısı olduğu bildirildi. Bir vakada (Hikvision) BlackRock, şirket kara listeye alındıktan sonra yatırım seviyesini artırmıştır. ⓘ
Hindistan'daki Yatırımlar
Firma, Byju's, GoWork, Paytm, Pine Labs gibi Hintli start-up'lara yatırım yaptığı özel bir Hindistan Fonu'na sahip. 2020 itibariyle, Çin'deki yatırımlarını artırırken ülkedeki yatırımlarını azaltıyor. ⓘ
Kamuoyu algısı
BlackRock CEO'su Larry Fink, hissedarlara yazdığı 2018 yıllık mektubunda, diğer CEO'ların toplum üzerindeki etkilerinin farkında olmaları gerektiğini yazdı. Savaş karşıtı örgütler, BlackRock'ın iShares U.S. Aerospace and Defense ETF'si aracılığıyla silah üreticilerinin en büyük yatırımcısı olduğunu söyleyerek Fink'in açıklamasına itiraz etti. Mayıs 2018'de savaş karşıtı örgütler Manhattan, New York'taki yıllık BlackRock hissedarlar toplantısının dışında bir gösteri düzenledi. ⓘ
Firma ayrıca iklim değişikliğine karşı eylemsizlik ve Amazon'daki ormansızlaşma konularında da eleştiriliyor. The New Republic'e göre BlackRock "kendisini Wall Street'in iyi adamı, yöneticilerini de iklim krizinin risklerini ve çeşitliliğin önemini anlayan yumuşak huylu para yöneticileri olarak konumlandırdı. Ancak eleştirmenler, bu taahhütlerin firmanın günlük operasyonlarına ancak bu kadar uzandığını söylüyor." ⓘ
Sahip olduğu güç, finansal varlıklarının ve faaliyetlerinin büyüklüğü ve kapsamı nedeniyle BlackRock dünyanın en büyük gölge bankası olarak adlandırılıyor. 2020 yılında ABD Temsilcileri Katie Porter ve Jesús "Chuy" García, BlackRock ve diğer sözde gölge bankaları kısıtlamayı amaçlayan bir ABD Temsilciler Meclisi yasa tasarısı önerdi. 4 Mart 2021'de ABD Senatörü Elizabeth Warren, BlackRock'ın "batmak için çok büyük" olarak tanımlanması gerektiğini öne sürdü. ⓘ
BlackRock, COVID-19 pandemisine müdahale çalışmaları sırasında Federal Rezerv Sistemi ile yakın bağlarından yararlandığı iddiasıyla mercek altına alındı. Haziran 2020'de The New Republic, BlackRock'ın "çok iyi bir pandemi geçirdiğini" ve "iklim felaketine katkıda bulunurken, düzenleyici denetimden kaçarken ve bir Biden yönetimini etkilemek için olta atarken kendisini sosyal sorumluluk sahibi olarak gösterdiğini" yazdı. ⓘ
Kilit kişiler
2021 itibariyle Blackrock'un on sekiz kişilik bir yönetim kurulu vardı. Bunlar şunlardı:
- Larry Fink - kurucu, başkan ve CEO
- Bader M. Alsaad
- Pamela Daley
- Jessica P. Einhorn
- Beth Ford
- William E. Ford
- Fabrizio Freda
- Murry S. Gerber
- Margaret "Peggy" L. Johnson
- Robert S. Kapito - kurucu ve eş başkan
- Cheryl D. Mills
- Gordon M. Nixon
- Kristin Peck
- Charles H. Robbins
- Carlos Slim Domit
- Hans V. Vestberg
- Susan Wagner - kurucu, yönetim kurulu üyesi
- Mark Wilson ⓘ
Blackrock yönetim kurulunda daha önce görev yapmış kişiler şunlardır:
- Brian Deese - eski Sürdürülebilir Yatırım Küresel Başkanı
- Blake Grossman, eski başkan yardımcısı ⓘ
Avrupa ülkelerindeki durumu
BlackRock, Merrill Lynch Investment Managers hisse senetleri Almanca konuşulan ülkeler olan Almanya, Avusturya'da 200'den fazla, İsviçre'de ise yaklaşık 50 kuruluş tarafından biriktirilmektedir. ⓘ